Новости

Российский рынок поглощен слияниями

Объем сделок M&A вырос на 151%

Компания Thomson Reuters опубликовала итоги динамики российского рынка слияний и поглощений (M&A) по итогам минувшего года. Общий объем таких сделок с участием российских компаний составил $67 млрд, что на 151% больше, чем в 2009 году. Лидерство России на рынке M&A Восточной Европы обеспечили сделки телекоммуникационных, химических и энергетических компаний.

По подсчетам Deals Intelligence, специализированного подразделения Thomson Reuters, общий объем объявленных и завершенных слияний и поглощений с участием российских компаний по итогам 2010 года составил $66,5 млрд (3290 сделок), что на 151% больше, чем в 2009 году, и составляет более половины (56%) от всех восточноевропейских сделок M&A прошлого года ($117,6 млрд). Лидерами стали сделки с участием телекоммуникационных, химических и энергетических компаний. Крупнейшей сделкой M&A стало объявленное в октябре 2010 года слияние "Вымпелкома" с компанией Weather Investments на $20,6 млрд (см. “Ъ” от 5 октября 2010 года). Второе место занимает объявленное в прошлом декабре слияние двух российских производителей калия — "Уралкалия" и "Сильвинита" на $8,2 млрд (см. “Ъ” от 21 декабря 2010 года). Третье место — у ЛУКОЙЛа, который в конце июля получил от ConocoPhillips опцион на выкуп 12% собственных акций за $5,53 млрд (см. “Ъ” от 30 июля 2010 года).

В Восточной Европе российские M&A по итогам прошлого года безоговорочно доминируют, занимая первые три места ("Вымпелком"/Weather Investments, "Уралкалий"/"Сильвинит", ЛУКОЙЛ), а также пятое и шестое места — объявленный в конце декабря "Норникелем" выкуп собственных акций на $4,5 млрд и поглощение российской "Вимм-Билль-Данн" со стороны американской PepsiCo за $4,1 млрд и восьмое место — выкуп ЛУКОЙЛом у ConocoPhillips 8% своих акций за $3,44 млрд. Помимо российских M&A в восточноевропейский топ-10 таких сделок по итогам года входят финансовые сделки с участием польского Bank Zachodni и испанского Banco Santander на $5,3 млрд, турецкого Turkiye Garanti Bankasi и испанского BBVA на $3,8 млрд, а также турецкой энергокомпании Bogazici Elektrik Dagitim с консорциумом зарубежных инвесторов на $2,9 млрд и польской телекоммуникационной компании Polska Telefonia Cyfrowa с Deutsche Telekom на $2,7 млрд.

Наиболее активно в сделках M&A с участием российских компаний по итогам года проявил себя банк Morgan Stanley, он участвовал в 23 сделках, на втором месте — Goldman Sachs (18 сделок), следующие места занимают Deutsche Bank, Credit Suisse и Lazard. Российский "ВТБ Капитал" занял первые места по участию в сделках по выпуску акционерного капитала (7 выпусков) и привлечению заемных средств (25 выпусков). Эти рынки по итогам года также показали впечатляющую динамику — российские эмитенты выпустили акции на общую сумму $12,7 млрд, что на 152% больше, чем в 2009 году, а долговых инструментов выпустили на $38,3 млрд, что на 33% больше, чем в предыдущем году. Также в топ-5 крупнейших банков по выпуску акционерного капитала вошли "Ренессанс Капитал", Goldman Sachs, JP Morgan и Deutsche Bank, а по привлечению заемных средств — JP Morgan, Citi, Barclays Capital и Credit Suisse.

Евгений Хвостик

РЄ-Online, 11.01.2011

Все новости